Per assicurare il suo dominio, fece insediare contadini bavaresi e consegnò al vescovo Atto di Scharnitz l'area di San Candido con l'incarico di costruire un monastero lì. Il compito principale era la conversione dei pagani slavi in tutto l'alto Drava.
Questo monastero benedettino di San Candido divenne rapidamente il centro culturale di tutta la regione. Nel 1143 fu trasformato in un collegiata e in quel periodo iniziò anche la costruzione di una nuova chiesa collegiata. La costruzione avvenne in più fasi fino al 1250 circa, la torre fu ancora ampliata nel 1326, il portico fu aggiunto intorno al 1415.
La chiesa collegiata di San Candido è considerata uno dei più importanti edifici sacri romanici nell'area delle Alpi Orientali. È stata realizzata con la collaborazione di maestri lombardi e ricorda le fortificazioni dei crociati dell'epoca degli Hohenstaufen. La pianta ha la forma di una croce latina. A causa della sua eleganza semplice e ridotta all'essenziale, è anche chiamata "Duomo di San Candido".
Soprattutto all'interno della chiesa si trovano alcuni tesori artistici di grande valore e interesse. Subito evidente è il potente crocifisso nell'area dell'altare: il "Grande Signore di San Candido", alto 2,20 m e coronato, è stato creato intorno al 1220 da artisti locali insieme alle figure di Maria e Giovanni.
Di particolare interesse sono gli affreschi nella cupola poligonale. Rappresentano scene della storia della creazione e sono datati intorno al 1285. Le rappresentazioni iniziano con la creazione delle stelle e la separazione della luce dalle tenebre. Seguono la separazione del cielo dalla terra e la separazione della terra dalle acque. Molto realistica e dettagliata è la creazione degli uccelli e dei pesci, così come la creazione degli animali terrestri. Seguono la nascita di Adamo e Eva e infine l'espulsione dal Paradiso. Questa scena è estremamente espressiva e disegnata con grande pathos.
Altri "highlights" sono la suggestiva cripta e il portale romanico meridionale con un rilievo di Cristo e affreschi, presumibilmente opera di Michael Pacher, che raffigurano i santi patroni della chiesa Candido e Corbiniano. L'organo bellissimo sulla cantoria risale al XVII secolo e conserva ancora la cassa originale. Anche il cimitero e la chiesa parrocchiale di San Michele nelle vicinanze sono degni di nota.
La chiesa collegiata è aperta tutti i giorni dalle 8:00 alle 18:00; durante i mesi estivi si svolgono visite guidate settimanali.